经济政策不确定性对我国农产品价格的影响研究

基于1998年1月至2019年3月我国经济政策不确定性指数以及玉米、大豆农产品的月度价格数据，分别运用Johansen协整检验、Granger因果关系检验和BEKK-GARCH模型，从长期和短期的角度探讨了不确定性因素对农产品价格的影响关系。实证结果发现：长期来看，我国经济政策不确定性能够主导农产品价格的走势，二者存在长期稳定的均衡关系；短期来看，经济和政策的不确定性对不同农产品的影响存在差异，不确定性指数仅对玉米具有单向的价格和波动溢出效应，但对大豆却没有任何溢出效应