内部审计质量、公司规模与公司绩效——基于上市公司面板数据的实证研究

摘要 内部审计与外部审计、董事会及高管层共同构成了公司治理的四大基石,彼此之间的良性互动对公司治理发挥的作用也越来越得到企业家和学者的认可。但是关于内部审计质量的衡量标准以及内部审计发挥治理效应的途径,专家学者并没有得到统一的结论,这些方面仍然有待探索。笔者在研究过程中采用规范研究和实证研究相结合的方式。在规范研究过程中,我们以委托代理理论和内部控制理论为理论基础,分析了内部审计与外部审计、董事会及高管层的互动关系,揭示了内部审计通过发挥咨询与确认服务,从而实现公司治理效应、提高绩效水平的路径。在实证研究方面,从内部审计部门规模以及内部审计执行力度两个方面衡量内部审计质量,并通过回归分析研究它们与公司绩效水平的关系。此外我们引入公司规模作为调节变量,从而更加深入地探讨了内部审计对公司绩效的影响机制。实证结果证明,公司规模对内部审计部门规模、内部审计执行力度与公司绩效之间的关系具有显著的正向调节作用。