%0 Journal Article
%T 欧式期权和交换期权在随机利率及o-u过程下的精算定价方法
%J 系统工程理论与实践
%P 118-124
%D 2009
%X ？引入随机利率及股价服从o-u过程的市场模型,研究了精算定价法在上述模型下的期权定价问题.根据精算定价法的定价定义,利用随机微分方程的相关理论,得到了欧式看涨看跌期权和交换期权的精确定价公式,并由此得到了欧式买权卖权的平价公式;进而推出有红利率的欧式看涨看跌期权的精算定价公式.最后,对上述结果与b-s定价公式进行了数值模拟比较分析,显示出了精算法下的定价与b-s定价的差异.所有结果均适用于复杂的不完全市场.
%U http://www.sysengi.com/CN/abstract/abstract107665.shtml