%0 Journal Article
%T 基于损失程度变化的CreditRisk+的鞍点逼近
%A 蔡风景
%A 杨益党
%A 李元
%J 中国管理科学
%P 29-33
%D 2004
%X ？传统的CreditRisk+模型在度量信用风险过程,假定违约损失是给定不变的,而近年的实证研究表明在实际的金融市场中违约损失是变化的。针对传统模型这一假设的不合理性,本文对模型作了发展。新模型充分考虑了违约时损失程度的变化,用β分布来刻画这种变化,并利用鞍点逼近给出了信用风险的度量,改进了传统递推算法的不足。最后进行数值模拟以说明方法的有效性。
%K CreditRisk
%K 鞍点逼近
%K 损失程度
%U http://www.zgglkx.com/CN/abstract/abstract14284.shtml