%0 Journal Article
%T AN APPLICATION OF SEMI-MARKOVIAN MODELS TO THE RUIN PROBLEM UNA APLICACI¨®N DE LOS MODELOS SEMI-MARKOVIANOS AL PROBLEMA DE LA RUINA
%A Almaraz-Luengo Elena
%J Revista Colombiana de Estad¨ªstica
%D 2011
%I Universidad Nacional de Colombia
%X We consider the classical ruin problem due to Cram¨¦r and Lundberg and we generalize it. Ruin times of the considered models are studied and sufficient conditions to usual stochastic dominance between ruin times are established. In addition an algorithm to simulate processes verifying the conditions under consideration is proposed. Se considera el problema cl¨¢sico de ruina de Cram¨¦r y Lundberg y se generaliza. Se estudian los tiempos hasta la ruina de los modelos considerados y se establecen condiciones suficientes para la dominancia estoc¨¢stica en el sentido usual entre los tiempos de ruina. Por otro lado; se establecen algoritmos de simulaci¨®n de los procesos bajo estudio y de obtenci¨®n de estimadores para las probabilidades involucradas.
%K Coupling
%K Markov chains
%K Semi-Markov process
%K Simulation
%K Stochastic ordering
%U http://www.scielo.org.co/scielo.php?script=sci_arttext&pid=S0120-17512011000300006