%0 Journal Article
%T 带有模糊流动性约束的均值-方差-偏度-正弦熵投资组合优化模型
%A 周荣喜
%A 蔡小龙
%A 赵庆亮
%A 宋燕玲
%J 北京化工大学学报(自然科学版)
%D 2018
%R 10.13543/j.bhxbzr.2018.01.017
%X 通过引入可信性偏度及模糊流动性约束，分别建立了同时满足随机不确定和模糊不确定情形下的均值-方差-偏度-正弦熵（M-V-S-SE）的投资组合模型和带有模糊流动性约束的均值-方差-偏度-正弦熵（M-V-S-L-SE）投资组合优化模型。然后运用马尔科夫方法求解模糊收益率，利用上海证券交易所数据进行实证研究。结果表明：模糊流动性约束的引入使得模型更加稳定，在提高收益、控制风险等方面更具有优势。
%K 可信性理论
%K 模糊流动性
%K 正弦熵
%K 投资组合模型
%U http://www.journal.buct.edu.cn/CN/abstract/abstract15664.shtml